关于证券市场线SML的一点疑问是什么

如何让理解资本市场线和证券市场线以及用他们如何让解释高风险高
　　要理解资本市场线CapitalMarketLine，CML和证券市场线SecurityMarketLine，SML，我们需要了解它们的定义、区别以及它们如何解释高风。证券市场线方程对任意证券或组合的期望收益率和风险之间的关系提供了十分完整的阐述。任意证券或组合的期望收益率由两部分构成：一部分。

证券市场线sML是以和为坐标轴的平面中表示风险资产的公平
　　正确答案：B

以证券市场线为参照位于直线上方的证券价值被低估还是高估了为什么
　　把数据代入CAPM中得出的线位于SML线之上，说明该只证券有潜力涨到这个位置，相比于目前不久是低估了么我是这么理解的

证券市场线securitymarketline
　　证券市场线SML是指用来说明投资组合报酬率与系统风险程度β系数之间关系的曲线。根据CAPM，在均衡状态，任何资产的风险溢价等于其β值乘以市场投资组合的风险溢价。表示这=一=关系的方程式为：Erjrf=βjErwrf]。证券市场线清晰地反映了风险资产的预期报酬率与其所承担的。

资本市场线CML
　　参考答案：B

证券市场线的系数
　　β系数反映证券或证券组合对市场组合方差的贡献率。β系数是资本资产定价模型CAPM中的一个重要概念，它衡量了单项资产或资产组合相对于整个市场组合的风险程度。在证券市场线SML中，β系数表示证券或证券组合的系统风险，即市场风险，而不是公司的特有风险。β系数的大。

一简答题1什么是资本市场线什么是证券市场线2简述资本资产
　　资本市场线CapitalMarketLine，CML和证券市场线SecurityMarketLine，SML是金融学中用于描述资产组合风险与收益关系的两条重要概念线。资本市场线是在均值-标准差坐标系中，表示风险资产与无风险资产的有效边界，它展示了有效组合的期望收益率和标准差之间的线性关系。资。

下列关于证券市场线的说法正确的是
　　正确答案：A，B，C，D解析：如果把CAPM模型核心关系式中的口看作自变量，必要收益率R作为因变量，无风险利率Rf和市场风险溢酬RmRf作为已知系数，那么这个关系式在数学上就是一个直线方程，叫做证券市场线，简称为SML。由此可知选项A、B、D正确。市场风险溢酬RmRf反映市场。

的收益是4市场投资组合的预期收益是11a证券市场线SML的
　　正确答案：×a.证券市场线SML的截距是无风险利率，4.5%。b.证券市场线的斜率是市场的风险溢价，11%一4.5%=6.5%。c.如果资产E的预期收益等于4.5%+1.37×11%=13.41%。d.证券市场线和M点，E点如图9—1所示。

证券市场线描述的是什么
　　证券市场线上方，资本线的上方